Defilearn - Tin tức coin, thị trường tiền mã hoá, bitcoin
Defilearn.net english site
No Result
View All Result
  • Trang chủ
  • On-chain data
    • Hiểu về on-chain data
    • Tin on-chain mới nhất
  • Kiến thức cryptocurrency
    • Người mới
    • DeFi Learn
    • Thuật ngữ crypto
  • Tin crypto
    • Tin tổng hợp
    • DeFi News
  • Kiếm tiền
    • Airdrop
    • Retroactive
    • Testnet
    • Khác
  • Phân tích
    • Dự án
    • Video phân tích
    • Góc nhìn
Defilearn - Tin tức coin, thị trường tiền mã hoá, bitcoin

Solana defi – Khi mọi mảnh ghép gần như tan vỡ

Liam Chu by Liam Chu
Tháng Mười Hai 26, 2022
in Dự án, Phân tích
Reading Time: 3 mins read
0 0
A A
Solana defi – Khi mọi mảnh ghép gần như  tan vỡ
Share on FacebookShare on Twitter

Tổng quan hệ sinh thái

TVL trên Solana bị sụt giảm mạnh , hiện tại đã chia ~40 lần từ đỉnh. Từ vị trí top 3 hệ sinh thái lớn nhất ( chỉ đứng sau Ethereum và BNB chain) với hơn 10B$ TVL , Solana hiện tại chỉ còn ~ 258M$ tổng giá trị khóa trong hệ sinh thái và đứng thứ 11 trên bảng xếp hạng của Defillama.

 

Chi tiết các mảng:

# AMM

Orca thay thế Raydium trở thành AMM số 1 nhờ giao diện thân thiện, dễ dử dụng.
3 AMM hàng đầu trên Solana đều bị sụt giảm nghiêm trọng về TVL.

Tình hình còn tệ hơn khi mới đây, Raydium còn bị tấn công và hack mất 2M$ từ các pool thanh khoản.

An exploit on Raydium is being investigated that affected liquidity pools. Details to follow as more is known

⁰Initial understanding is owner authority was overtaken by attacker, but authority has been halted on AMM & farm programs for now
Attacker accnthttps://t.co/ZnEgL1KSwz

— Raydium (@RaydiumProtocol) December 16, 2022

# Lending, borrowing

Solend vẫn là giao thức Lending lớn nhất trên Solana. Tuy nhiên, đây là dự án bị ảnh hưởng nặng nề nhất khi TVL giảm từ 300M xuống 20M chỉ sau vài ngày sau khi FTX sụp đổ.

Số tài sản được cung cấp trên nền tảng là 20M, trong đó tổng số tiền vay là 5.24M. Hiệu quả sử dụng vốn trên nền tảng hiện thấp ~ 26%.

Các dự án khác :
– Larix: không có bất kỳ hoạt động nào trên Github từ tháng 8/2022.
– Port finance, Jet Protocol, Everlend, Soda, OXY vẫn đang hoạt động cầm chừng và chưa có bất kỳ kế hoạch phát triển nào đột phá được đưa ra.

Apricot là 1 dự án có sự thành công bước đầu khi có các sản phẩm rất cải tiến so với thị trường thời điểm ra mắt, bên cạnh lending, borowing và cross-margin leveraged farming, dự án dành được sự chú ý khi phát triển Apricot Assist – 1 công cụ tự động giảm đòn bẩy khi farming trong những điều kiện được cài đặt sẵn để tránh rủi ro thanh lý cho user.

Tuy nhiên, với việc định giá không hợp lý giữa các vòng token sale và thiết kế tokenomic lạm phát cao + ảnh hưởng nặng nề từ downtrend. Giá APT đã chia hơn 200 lần và TVL hiện tại chỉ loanh quanh 1.4M$.

# Yied farming

Tổng quan các dự án Yield farming

Ở mảng Yield farming, Quarry là dự án đang có TVL lớn nhất (28.34M), phần lớn đến từ LP token của Saber.
Trong thời kỳ downtrend, apy từ farming cũng suy giảm, nên các giao thức farming đòn bẩy cũng hoạt động sôi nổi hơn. Francium là dự án có sản phẩm tốt nhất trong mảng này, khi cung cấp nhiều công cụ đo lường trực quan giúp user tính toán các thông số khi farming.

Đa số các pool farm ( có đòn bẩy) APY cao nhất đều nằm trên Francium.

# Derivertive

Derivertive dexs trên Solana hiện chỉ chiếm 1 phần nhỏ trong TVL của toàn hệ sinh thái.

Với lợi thế tốc độ giao dịch nhanh và fees rẻ, và có thời gian xây dựng từ rất sớm. Tuy nhiên trên solana vẫn chưa có Derivertive dexs nào nổi bật như DYDX, Perptual trên ETH hay GMX trên Arbitrum.

Mango market, 1 sàn giao dịch Cross margin đời đầu trên Solana, được kỳ vọng sẽ là 1 dự án cực kỳ ấn tượng trong tương lai sau khi raise được hơn 70M$ từ IDO, đã bị hack mất hơn 100M$ vào 10/2022. TVL hiện đã về 0.

We are currently investigating an incident where a hacker was able to drain funds from Mango via an oracle price manipulation.

We are taking steps to have third parties freeze funds in flight. 1/

— Mango (@mangomarkets) October 11, 2022

Synthetify – 1 sàn phái sinh đời đầu khác ( từng IDO trên Raydium), giá token chia hơn 500 lần và TVL cũng chỉ còn ~500K$.

01 exchange tuyên bố dừng các hoạt động trading trên giao thức từ 11/2022 do điều kiện thị trường khó khăn :))). Trước sự sụp đổ của FTX, 01 từng là 1 dự án có TVL tăng trưởng ổn định trong downtrend.

Out of an abundance of caution, we will be temporarily halting trading tomorrow at 12:00 pm EST due to current market conditions.

Rest assured, all funds are safe and withdrawals are open

For more info and any question, please join our Discord (https://t.co/gib4YKzVFV)

— 01.xyz (@01_exchange) November 11, 2022

Mảng phái sinh trên Solana được kỳ vọng sẽ phát triển rất nhiều, tuy nhiên khi xu hướng “real yield” nổi lên với các dự án nổi bật như DXDY của Ethereum, GMX của Arbitrum, hay Gain Network của Polygon. Solana vẫn không có bất kỳ dự án nào được nhắc tới.

# Lý giải cho việc tụt TVL quá nhanh của Solana

Thời kỳ đỉnh cao, Solana có hơn 10B$ TVL trong hệ sinh thái.

TVL của Solana thực tế đã bị thổi phòng lên rất nhiều, nguyên nhân đền từ việc các giao thức thiết kế xếp chồng lên nhau, làm số tiền gửi vào được đếm nhiều lần. Saber và Sunny aggregator là minh chứng tiêu biểu nhất, 2 giao thức này từng đóng góp ~4B$ vào TVL của Solana ( Saber ~2B$, Sunny ~2B $), trong khi toàn bộ TVL của Sunny đến từ LP token của Saber.

Ian Macalinao – Founder của Saber là người đứng sau toàn bộ kế hoạch này, anh ta đã tạo ra hơn 12 dự án với mục đích biến 1$ gửi vào Solana thành nhiều $ TVL nhất có thể.

Ian Macalinao, the chief architect of Solana's once mighty stablecoin exchange Saber, hid behind anonymous developer accounts to pump billions of dollars into his DeFi empire.https://t.co/5rQFuiCsuM

— CoinDesk (@CoinDesk) August 4, 2022

Chính vì vậy, khi bước vào downtrend, TVL của Solana tụt dốc không phanh bởi khi 1$ được rút ra thì nhiều $ TVL bị mất đi.

Sự sụp đổ của FTX cũng là nguyên nhân ảnh hưởng nặng nề đến Solana làm TVL Giảm từ 1B xuống 248M thời điểm hiện tại.

# Tổng kết

Defi trên Solana có nhiều dự án hay, sản phẩm giải quyết vấn đề cho user, đặc biệt là các dự án thắng giải Hackathon như Apricot, Francium.

Đa số các dự án có thiết kế tokenomic thiếu hợp lý, gây lạm phát cực cao => giá chia nhiều lần trong downtrend.

TVL sụp đổ do trước đó bị thổi phồng quá nhiều cộng với tác động xấu từ sự kiện FTX, defi trên Solana đang gần như thất bại hoàn toàn.

Join the Defi Learn community:
Website | Twitter | Tiktok | Youtube | Facebook

Tags: phân tíchreport
ShareTweetShare
Previous Post

Swap coin là gì? Cách kiếm lợi nhuận dễ dàng với swap coin

Next Post

Tổng quan ONUS chain – Tối ưu để đơn giản hóa trải nghiệm người dùng

Liam Chu

Liam Chu

Related Posts

Tổng quan Space ID – Dự án tên miền hàng đầu trên BNB chain
Dự án

Tổng quan Space ID – Dự án tên miền hàng đầu trên BNB chain

Tháng Một 19, 2023
Phân tích cơ chế hoạt động của các liquid token lớn nhất thị trường
Dự án

Phân tích cơ chế hoạt động của các liquid token lớn nhất thị trường

Tháng Một 17, 2023
Phân tích onchain Swise – token của giao thức Liquid staking Stakewise
Dự án

Phân tích onchain Swise – token của giao thức Liquid staking Stakewise

Tháng Một 5, 2023
Những điểm đáng chú ý khi Andre quay lại Fantom foundation
Dự án

Những điểm đáng chú ý khi Andre quay lại Fantom foundation

Tháng Mười Hai 30, 2022
Tổng quan hệ sinh thái Aptos – NFT sụp đổ, Defi vẫn còn cơ hội
Dự án

Tổng quan hệ sinh thái Aptos – NFT sụp đổ, Defi vẫn còn cơ hội

Tháng Mười Hai 29, 2022
Tổng quan ONUS chain – Tối ưu để đơn giản hóa trải nghiệm người dùng
Dự án

Tổng quan ONUS chain – Tối ưu để đơn giản hóa trải nghiệm người dùng

Tháng Mười Hai 27, 2022
Next Post
Tổng quan ONUS chain – Tối ưu để đơn giản hóa trải nghiệm người dùng

Tổng quan ONUS chain - Tối ưu để đơn giản hóa trải nghiệm người dùng

Data của 400 triệu người dùng twitter đang được rao bán trên chợ đen

Data của 400 triệu người dùng twitter đang được rao bán trên chợ đen

HƯỚNG DẪN CHẠY GAGANODE TỪ MESON NETWORK

HƯỚNG DẪN CHẠY GAGANODE TỪ MESON NETWORK

Bài viết mới

  • Tổng quan Space ID – Dự án tên miền hàng đầu trên BNB chain Tháng Một 19, 2023
  • Phân tích cơ chế hoạt động của các liquid token lớn nhất thị trường Tháng Một 17, 2023
  • LSD narrative là gì ? ảnh hưởng của Shanghai upgrade đến thị trường liquid staking trên Ethereum Tháng Một 9, 2023
  • Phân tích onchain Swise – token của giao thức Liquid staking Stakewise Tháng Một 5, 2023
  • Những điểm đáng chú ý khi Andre quay lại Fantom foundation Tháng Mười Hai 30, 2022

Categories

  • Chưa phân loại (7)
  • Investing (2)
  • Kiếm tiền (14)
    • Airdrop (8)
    • Khác (1)
    • Retroactive (1)
    • Testnet (5)
  • Kiến thức cryptocurrency (28)
    • DeFi Learn (14)
    • Người mới (13)
    • Thuật ngữ crypto (8)
  • On-chain data (104)
    • Hiểu về on-chain data (5)
    • Tin on-chain mới nhất (93)
  • Phân tích (70)
    • Dự án (35)
    • Góc nhìn (31)
    • Video phân tích (5)
  • Tin crypto (92)
    • DeFi News (25)
    • Tin tổng hợp (77)

Defilearn – Tin tức coin, thị trường tiền mã hoá, bitcoin

Defilearn.net chuyên phân tích, tổng hợp kiến thức, tin tức Defi, cryptocurrency, dữ liệu onchain data mới nhất trong và ngoài nước. Defilearn.net hướng đến trở thành web thông tin tiền điện tử, tài chính phi tập trung hàng đầu Việt Nam.

Chuyên mục

  • Airdrop
  • Chưa phân loại
  • DeFi Learn
  • DeFi News
  • Dự án
  • Góc nhìn
  • Hiểu về on-chain data
  • Investing
  • Khác
  • Kiếm tiền
  • Kiến thức cryptocurrency
  • Người mới
  • On-chain data
  • Phân tích
  • Retroactive
  • Testnet
  • Thuật ngữ crypto
  • Tin crypto
  • Tin on-chain mới nhất
  • Tin tổng hợp
  • Video phân tích

Follow us on social media

Recent News

  • Tổng quan Space ID – Dự án tên miền hàng đầu trên BNB chain
  • Phân tích cơ chế hoạt động của các liquid token lớn nhất thị trường
  • LSD narrative là gì ? ảnh hưởng của Shanghai upgrade đến thị trường liquid staking trên Ethereum
  • Trang chủ
  • On-chain data
  • Kiến thức cryptocurrency
  • Tin crypto
  • Kiếm tiền
  • Phân tích

© Copyright @DePocket - Defilearn.net. All rights reserved.

No Result
View All Result
  • Trang chủ
  • On-chain data
  • Kiến thức cryptocurrency
  • Tin crypto
  • Kiếm tiền
  • Phân tích

© Copyright @DePocket - Defilearn.net. All rights reserved.

Welcome Back!

Login to your account below

Forgotten Password?

Retrieve your password

Please enter your username or email address to reset your password.

Log In